汽车、手机等行业“缺芯” 相关供应链产能爆满交付延迟
全球芯片短缺的状况已经从汽车行业蔓延到智能手机和其他电子设备，业内预计，这可能导致产品交付延迟情况持续一至两年。
缺芯问题短期难以解决
第一财经记者从来自深圳的采购商方面了解到，整个电子行业都一直在面临零件短缺的问题，比如在智能耳机关键的微电子控制器部件方面供货出现延迟。
来自日本电子元件供应链方面的消息也称，WiFi和蓝牙芯片已经开始出现严重的短缺，预计延迟交付会超过10周。
包括半导体封装在内的产业链产能也都已经满负荷。一位接近长电科技(39.410, 1.22, 3.19%)方面的人士向第一财经记者透露：“包括六层封装基板等在内的产品产能都已经爆满了，交货周期出现大幅延迟，如果不是大客户，交货期已经排到2023年。正常的交货时间是6周。”长电科技是中高端基板材料供应商，主要用于CPU、SOC等处理器芯片。
研究机构Gartner分析师盛陵海分析称，产生芯片紧缺问题有多种原因，目前看来最主要的影响体现在需求量最大的中端芯片。这意味着包括5G手机、笔记本电脑和汽车在内的电子元器件的需求可能在短期内得不到满足。“尽管厂商一直都在努力提高产量，但是芯片紧缺的问题恐怕一两年内很难得到缓解。”盛陵海对第一财经记者表示。
智能手机和汽车行业影响大
智能手机作为芯片电子元器件的大客户，正在积极抢占芯片资源。
中金公司(63.430, 0.08, 0.13%)此前发布的一份报告称，造成芯片短缺的短期因素包括电信巨头华为因受到美国制裁进行大量的购买；并且中国的手机制造商小米等也试图通过增加零部件订单来赢得更大的市场份额。
“华为手机生产受限后，国内厂商为争夺华为空出来的市场份额，开始加倍下订单，这是导致芯片代工厂产能超负荷的重要原因。”一位芯片行业资深人士对第一财经记者表示。不过他警告称，恐慌性的抢占可能会产生需求虚高。“如果小米、vivo和OPPO都觉得自己可以拿下华为留下的50%的市场空缺，那么这会造成供需的严重不平衡。”
汽车也需要消耗大量的芯片元器件。由于芯片供应紧缺，一些汽车工厂已不得不为此调整产能。大众汽车表示，疫情初期半导体制造商将其产量从受到重创的汽车行业转移到了其他领域，例如消费电子产品。但是，如今汽车行业的复苏导致汽车厂商面临供应瓶颈。
中国芯片设计公司大爆发
一位前中芯国际(54.900, -0.12, -0.22%)人士对第一财经记者表示：“这一轮芯片供应紧张的因素还包括国产替代所引发的需求激增。这可能是一种心理因素，认为中国芯片未来会遭受更严重的制裁，导致系统公司、智能手机、电脑制造商可能会启动国产替代上量的机会。所以出现了本土芯片设计公司大爆发，并不意味着需求真正的爆发。”
上述人士还表示，国产替代主要是面向高端芯片制程产能的替代，但是从本轮的芯片供应短缺来看，主要还是集中在中低端的产能。“所以我并不认为由国产替代所引发的这种芯片供需的失衡会长期持续下去。”
中国半导体行业统计数据显示，2020年国内芯片设计企业达到2218家，相比2019年增长了24.6%。去年芯片设计企业增长率仅为4.8%。受企业快速增长影响，2020年全行业销售预计为3819.4亿元，同比增长23.8%，预计占全球集成电路产品销售总收入的13%。
第一财经记者梳理发现，国产替代给摄像头CIS芯片、指纹识别芯片、存储芯片、射频芯片、数字芯片、模拟芯片和功率芯片等多个细分领域的国内芯片企业带来机遇，其中龙头企业包括韦尔股份(225.990, -7.01, -3.01%)、汇顶科技(154.560, 0.46, 0.30%)、兆易创新(199.580, -2.32, -1.15%)、北京君正(96.830, 3.99, 4.30%)、卓胜微(585.900, 9.90, 1.72%)、全志科技(39.480, 0.86, 2.23%)等。
由于需求激增，一些企业备货量大幅增长。第一财经记者查询公开资料发现，卓胜微早在今年6月1日就公告非公开发行股票预案，拟募资30亿元，其中有7.5亿将用于补充流动资金。市场猜测卓胜微上市不到一年，短期内再次进行大额融资，可能是因为5G支持频段数量的增加带动射频前端芯片数量大幅增长，促使该公司存货备货量大幅上升，而导致资金缺口进一步扩大。除了流动性问题，募资的另外意图是卓胜微有意加快高端滤波器布局。卓胜微发布的2020年三季报，公司2020年1~9月实现营业收入19.72亿元，同比增长100.27%，归属于上市公司股东的净利润为7.18亿元，同比增长122.37%。分析人士认为，营收的增长就可以视为是订单的增长量。
针对目前全球芯片供应短缺的问题，英国AI芯片设计公司Graphcore中国区总经理卢涛对第一财经记者表示：“我们也注意到芯片供应链方面的近期出现紧张，但这可能对需要大规模量产的企业而言影响更大，我们尚未感受到芯片紧缺的压力。”成立四年的Graphcore是为数不多的进入中国AI芯片市场的少数国外独角兽企业，公司今年7月刚推出自研芯片，意在与芯片巨头英伟达竞争。
